【理财】Defined Contribution Plan VS Defined Benefit Plan | 陈菲会计师事务所

01/31/2023 陳菲會計師事務所　

Defined Contribution Plan VS Defined Benefit Plan

Defined Contribution Plan是什么？

Defined Contribution Plan是一种退休计划，雇员和/或雇主根据该退休计划的条款，向雇员的个人退休账户存钱。DC Plan根据雇主设置的条款及雇员的选择来存入所需金额。退休时得到的是账户中的金额，包括雇主和员工存入的钱和投资收益或损失，减去任何投资和管理费用。帐户的价值将根据存入金额以及投资的价值和绩效而变化。常见的Defined Contribution Plan包括401(k) plans, 403(b) plans, employee stock ownership plans, and profit-sharing plans。

Defined Benefit Plan是什么？

Defined Benefit Plan, 也称为traditional pension plan，承诺参与者在退休时每月可领取指定的福利直到去世。DB Plan根据您退休时需要的福利来决定工作时需要存入多少金额。账户中的金额一般情况下，全部由雇主存入。通常，福利取决于参与者的工资、年龄和他为雇主工作的年数等因素。该计划可能会将此承诺的福利表述为确切的美元金额，例如退休时每月 5,000 美元。更常见的是，它可以通过考虑工资和服务等因素的计划公式来计算收益，如退休时薪水的70%。常见的Defined Benefit Plan包括pension, and cash balance plan。

注：自由职业者，或者只有自己一个人的小型公司也可以设立自己的Defined Contribution Plan和Defined Benefit Plan。

Defined Contribution Plan与Defined Benefit Plan主要区别有哪些？

	Defined Contribution Plan	Defined Benefit Plan
退休福利	根据存入的金额及投资回报决定	提前设置好所需的退休福利，每年根据实际情况计算需要存入的金额以达到预期的退休目标
存入金额	最多可存入$66,000 (2023年，包括员工存入和雇主match)。50岁以上可多存$7,500。	最高可存入$265,000 (2023)，一般情况下全部由雇主存入，也可设置让员工存入。
雇主可存入金额	最多为员工薪水的25%，包括在$66,000里面	不受员工收入25%的影响，可存入员工收入的100%或$265,000 (取低者)
是否每年存入	根据员工选择可存，可不存	一般要求每年必须存入
存入时税务影响	普通账户，一般降低当前收入，省税。选择存入Roth账户时，不影响当前收入，不省税。	降低当前收入，省税
取出条件	59.5岁后可取出，满72岁必须开始取出部分（Roth账户无限制）	59.5岁后可取出，满72岁必须开始取出部分
取出时税务影响	普通账户取出作为当前收入，交税。（Roth账户取出，不需交税）	作为当前收入，需要交税
59.5岁前取出	联邦罚款10%，加州罚款5%，同时为取出金额交税。（特殊情况可免罚款）（Roth账户另算）	联邦罚款10%，加州罚款5%，同时为取出金额交税。（特殊情况可免罚款）
适用人群	公司员工，及税率不高的小企业主/自由职业者	收入高的自由职业者和小企业主

可以同时有Defined Contribution Plan和Defined Benefit Plan吗？

可以。两者存入的上限不会相互受到影响。作为自由职业者或小企业主，可根据自己公司的情况及需求，设置最适合自己的组合。

总结

Defined Contribution Plan常见于私企，员工根据自己需求存入退休金，公司根据计划规定给员工提供一定金额的match。账户内投资风险及投资成本由员工承担。退休时能得到多少退休金取决于账户内的本金和投资回报。

Defined Benefit Plan 常见于政府和非盈利机构，如学校，医院等。雇主根据员工工作年限，年龄，薪水等因素决定员工退休时候可得到的退休金，在此基础上，每年计算需要投入多少金额至退休账户以保证员工退休时能领取预计的退休金。账户内的投资风险及成本由雇主承担。不管市场表现如何，员工退休时所领取的福利不会受到影响。若市场现不好，员工退休时账户内没有足够的钱支付员工退休金，雇主有责任将其补足。

于自由职业者及小企业主，鱼与熊掌可兼得，收益与风险并存。